Учет и аудит расчетов с поставщиками и подрядчиками на примере ОАО "ВЭЛТ-Кинескоп" (18077)

Посмотреть архив целиком


Содержание


Введение

1 Экономическая характеристика деятельности организации

1.1 Характеристика предприятия и его финансового состояния

1.2 Анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия

2 Теоретические и методологические вопросы учета расчетов с поставщиками и подрядчиками

2.1 Порядок расчетов с поставщиками и подрядчиками на основе действующего законодательства

2.2 Организация синтетического и аналитического учета расчетов с поставщиками и подрядчиками

2.3 Типичные ошибки при расчетах с поставщиками и подрядчиками

3 Действующая практика учета расчетов на ОАО «ВЭЛТ-К»

3.1 Порядок учета расчетов с поставщиками и подрядчиками на предприятии

3.2 Формы расчетов с поставщиками и подрядчиками

3.3 Аудит расчетов с поставщиками и подрядчиками

Заключение

Список использованной литературы

Приложение


Введение


Бухгалтерский учет представляет собой упорядоченную систему сбора, регистрации и обобщения информации в денежном выражении об имуществе, обязательствах организации и их движении путем сплошного, непрерывного и документального учета всех хозяйственных операций. Учет расчетов с поставщиками и подрядчиками является важным элементом в системе бухгалтерского учета и ее актуальность не вызывает сомнений.

Основными задачами этого учета являются: формирование полной и достоверной информации о состоянии расчетов с поставщиками и подрядчиками за товарно-материальные ценности, выполненные работы и оказанные услуги, необходимой внутренним пользователям бухгалтерской отчетности - руководителям, учредителям, участникам и собственникам имущества организации, а также внешним - инвесторам, кредиторам и другим пользователям бухгалтерской отчетности; обеспечение информацией, необходимой внутренним и внешним пользователям бухгалтерской отчетности для контроля за соблюдением законодательства Российской Федерации при осуществлении организацией хозяйственных операций и их целесообразностью, наличием и движением имущества и обязательств, использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов в соответствии с утвержденными нормами, нормативами и сметами; контроль за состоянием дебиторской и кредиторской задолженности; контроль за соблюдением форм расчетов, установленных в договорах с поставщиками и подрядчиками; своевременная выверка расчетов с дебиторами и кредиторами для исключения просроченной задолженности.

Из всего вышесказанного следует, что учет расчетов с поставщиками и подрядчиками по праву занимает одно из центральных мест во всей системе учета на предприятии.

Цель данной дипломной работы – как можно обширнее изучить тему учёта расчётов с поставщиками и подрядчиками, рассмотреть бухгалтерский учет расчетов на конкретном предприятии, проанализировать результаты деятельности предприятия.

Для осуществления этой цели необходимо выполнить следующие задачи. Во-первых, определить сущность категории расчетов, рассмотреть порядок расчетов с поставщиками и подрядчиками. Во-вторых, необходимо осветить типичные ошибки, возникающие при расчетах. В-третьих, следует изучить документы по учету расчетов с поставщиками и подрядчиками на исследуемом объекте. В-четвертых, рассмотреть формы расчетов на предприятии. В-пятых, провести анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Данная дипломная работа выполнена на примере Открытого Акционерного Общества «ВЭЛТ-Кинескоп».


1 Экономическая характеристика деятельности организации


    1. Характеристика предприятия и его финансовое состояние


ОАО «ВЭЛТ-К», как дочернее предприятие ОАО «ВЭЛТ», было создано 25.05.99 года.

Акционерное общество «ВЭЛТ – Кинескоп», в дальнейшем именуемое «общество» является открытым акционерным обществом. Общество является юридическим лицом, действует на основании устава и законодательства РФ, оно создано без ограничения срока его деятельности.

Целью общества является получение прибыли в результате производственной и коммерческой деятельности.

Общество осуществляет следующие основные виды деятельности:

  1. Производство и реализация кинескопов для цветных телевизоров

  2. Производство и реализация стеклодеталей и других деталей и полуфабрикатов, используемых при производстве кинескопов

  3. Производство и реализация стеклотары и стеклопосуды и прочих товаров народного потребления

  4. Производство и реализация иной продукции

  5. Ремонтно-техническое обслуживание выпускаемой продукции.

Общество имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе. Оно может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

«ВЭЛТ-К» вправе открывать банковские счета и осуществлять все виды внешнеэкономической деятельности.

Предприятие несет ответственность по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом, не отвечает по обязательствам своих акционеров.

Общество может создавать филиалы и открывать представительства на территории РФ и за ее пределами.

Органами управления общества являются:

  • Общее собрание акционеров;

  • Совет директоров;

  • Единоличный исполнительный орган (директор);

  • Коллегиальный исполнительный орган (правление).

Органом контроля за финансово-хозяйственной деятельностью общества является ревизионная комиссия.

Ликвидационная комиссия при добровольной ликвидации общества избирается общим собранием акционеров, при принудительной ликвидации назначается судом (арбитражным).

Высшим органом управления является общее собрание акционеров. Общество обязано ежегодно проводить годовое собрание акционеров в сроки не ранее чем через 2 месяца и не позднее чем через 6 месяцев после окончания финансового года.

Счетная комиссия избирается общим собранием акционеров в количестве не менее 3 человек сроком до годового общего собрания акционеров.

Совет директоров общества осуществляет общее руководство деятельностью общества, за исключением решения вопросов, отнесенных ФЗ и уставом к компетенции общего собрания акционеров. Члены совета директоров общества избираются общим собранием акционеров в количестве 11 членов на срок до следующего годового общего собрания акционеров.

Воронежское предприятие по выпуску кинескопов цветного изображения ведет свою историю с 1965 года, когда Правительством страны было принято решение о строительстве завода. Первая партия баллонов для кинескопов цветного изображения с диагональю 59 см увидела свет в июне 1969 года, а с 1972 начался серийный выпуск баллонов для черно-белых кинескопов с диагональю экрана 61 см и с угловым отклонением лучей 110 градусов.

Первый цветной кинескоп на испытательном стенде Воронежского завода электровакуумных приборов, как тогда называлось это предположение, засветлел в марте 1973 года. С того времени шла напряженная работа коллектива рабочих и инженеров завода по совершенствованию конструкции и технологии производства кинескопов и увеличению их выпуска.

В первой половине 1995 года, в результате покупки контрольного пакета акций к руководству ОАО «ВЭЛТ» пришла голландская фирма «ФИЛИПС». Однако под руководством известной мировой фирмы «ВЭЛТ» не стал процветающим предприятием, оснащенным оборудованием по последнему слову техники. В 1998 году фирма «ФИЛИПС» оставила предприятие, передав свои акции администрации города.

В 1999-2000 году в соответствии с программой «Развитие производства телеаппаратуры на предприятиях Республики Беларусь и РФ», утвержденной Исполнительным Комитетом Союза Белоруссии и России 16 октября 1998 года, на ОАО «ВЭЛТ-К» восстановлено сборочное производство цветных кинескопов, созданы мощности по выпуску 20 тыс. шт. кинескопов в месяц.

Предприятие неоднократно награждалось дипломами и грамотами по итогам участия в областных и международных выставках, в том числе в городе Москве, Санкт-Петербурге, Нижнем Новгороде, в том числе наград – Диплом Министерства науки и технологий РФ.

ОАО «ВЭЛТ-К» являлось крупнейшим в России действующим предприятием по выпуску цветных электронно-лучевых трубок. Предприятие производило кинескопы с размером по диагонали экрана 51 и 54 см., 37 см. ОАО «ВЭЛТ-К» располагало производственными мощностями, оснащенными прогрессивным оборудованием по изготовлению комплектных изделий для кинескопов, в том числе электроннооптических систем (ЭОС) и магнитостатистических устройств (МСУ).

Располагая солидным парком машиностроительного оборудования, предприятие принимало заказы на изготовление оригинальных спортивных тренажеров (трех видов), конструкции которых разработаны заводскими инженерами. Предприятием изготавливались и надежные «как сейф, антивандальные» абонентские шкафы для почтовой корреспонденции (на 5 или 6 абонентов), разработанные также заводскими конструкторами. Изготавливаемые на предприятии из высококачественного пенополистирола плитки потолочного покрытия (нескольких вариантов рисунков) и «потолочное примыкание» в совокупности создают на потолке интересный орнамент, соответствующий современному уровню строительного отделочного дизайна. Предприятие готовилось к производству пеностекла – современного теплоизоляционного материала.

Уставный капитал составляет 234300т.р. Он составляется из номинальной стоимости акций общества, приобретенных акционерами, в том числе из: 234300 штук обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1000р.; общество вправе размещать дополнительно к размещенным акциям обыкновенные именные акции в количестве 230000 штук номинальной стоимостью 1000р.

На предприятии имеются основные фонды в сумме 8011 тыс. руб. Они представлены в основном в виде сооружений и передаточных устройств, машин и оборудования и других основных средств. По сравнению с прошлым периодом сумма основных средств ОАО «ВЭЛТ-К» в 2006 году уменьшилась на 16652 тыс. руб. В основном это было связано с выбытием машин и оборудования – 9890 тыс. руб. и других основных средств – 7815 тыс. руб.

«ВЭЛТ-К» располагает долгосрочными финансовыми вложениями в сумме 35859 тыс. руб.

Значительное место в активах предприятия занимает дебиторская задолженность – 248662 тыс. руб., которая представлена в основном в виде долгосрочной.

Большой удельный вес в структуре пассивов общества имеет кредиторская задолженность – 215758 тыс. руб. Она представлена краткосрочными обязательствами.

Численность работников «ВЭЛТ-Кинескоп» составляет около 30 человек.

В настоящее время ОАО «ВЭЛТ-К» находится на третьей стадии банкротства – «Кризис предприятия». Эта стадия характеризуется неспособностью предприятия отвечать по своим обязательствам по мере их наступления. После тщательного и комплексного анализа деятельности и рассмотрении дела о банкротстве на предприятии применяется процедура банкротства – внешнее управление. Основанием для введения внешнего управления послужило определение арбитражного суда, ходатайство собрания кредиторов.

От даты введения процедуры внешнего управления руководство предприятием принимает на себя внешний управляющий. Полномочия руководителя и органов управления должника ограничены в принятии следующих решений: увеличении уставного капитала; замещении активов должника; порядке ведения собрания акционеров; соглашениях по беспроцентному займу у третьих лиц на срок процедуры внешнего управления; ходатайстве о продаже предприятия должника. Отменяются ранее принятые меры по удовлетворению требований кредиторов, ареста имущества должника и ограничения по распоряжению им – только в рамках процесса банкротства. Также вводится мораторий на удовлетворение требований кредиторов по денежным обязательствам и обязательным платежам. Внешнее управление вводится на основании определения арбитражного суда на срок не более 12 месяцев, который может быть продлен не более чем на 6 месяцев. С другой стороны, по ходатайству собрания кредиторов или внешнего управляющего установленный срок внешнего управления может быть сокращен.

Внешнее управление представляет собой жесткую процедуру в отношении финансовой самостоятельности предприятия. Внешний управляющий распоряжается имуществом должника, заключает от его имени мировое соглашение, отказывается от исполнения договоров по сделкам, препятствующим восстановлению платежеспособности.

Согласно ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» устанавливаются ограничения в самостоятельности внешнего управляющего относительно распоряжения имуществом должника. Крупный сделки совершаются с одобрения кредитора. К крупной сделке, предметом которой является имущество должника, относится та, по которой балансовая стоимость имущества превышает 10 % балансовой стоимости активов на момент заключения сделки.

На стадии внешнего управления актуален вопрос разработки и реализации антикризисной стратегии оздоровления предприятия. Деятельность внешнего управляющего по восстановлению платежеспособности должника должна соответствовать плану внешнего управления, который утверждается собранием кредиторов. Исходя из производственного и финансового положения должника план внешнего управления также может предусматривать продажу предприятия-должника. Имущество должника может продаваться как единый имущественный комплекс, так и по частям. Суммы, вырученные от продажи, идут на погашения задолженности предприятия.

Продажа предприятия должника может быть осуществлена во время внешнего управления или конкурсного производства и регулируется положениями ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)».


1.2 Анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия


Бухгалтерская (финансовая) отчетность служит базой для анализа финансового положения предприятия (см. Приложение 1).

Назначением анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности с позиции пользователя является рассмотрение и оценка информации, имеющейся в отчетности, для того, чтобы получить достоверные выводы о прошлом состоянии предприятия с целью предвидения его жизнеспособности в будущем.

В результате анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности определяются также важнейшие характеристики предприятия, которые свидетельствуют, в частности, о его успехе или угрозе банкротства. Для разных пользователей анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности с точки зрения масштаба его проведения зависит от конкретно поставленной цели. В то же время характер анализа и направления работы при анализе бухгалтерской (финансовой) отчетности могут быть разными.

Анализ бухгалтерского баланса предполагает оценку активов предприятия, его обязательств и собственного капитала.

Анализ отчета о прибылях и убытках позволяет оценить объемы реализации, величины затрат и чистой прибыли предприятия.

По данным приложений к балансу можно оценить динамику собственного капитала и прочих фондов и резервов (по отчету о движении капитала), притока и оттока денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности (по отчету о движении денежных средств), динамику заемных средств, дебиторской и кредиторской задолженности, амортизируемого имущества и других активов и обязательств предприятия (по приложению к бухгалтерскому балансу).

Определение целей важная и начальная стадия анализа. Правильно поставленная цель избавляет от ненужной работы. Определив цель, пользователь должен сформулировать основные вопросы, ответы на которые позволят ее достичь.

Завершающим этапом анализа для пользователя является оценка (интерпретация) полученных данных и показателей, которая послужит базой для принятия тех или иных управленческих решений или явится основой планирования будущих финансовых операций и составления прогнозной бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Выбор цели определяет инструменты и методики проведения анализа.

Вертикальный анализ — представление финансового отчета в виде относительных показателей. Такое представление позволяет увидеть удельный вес каждой статьи баланса в его общем итоге.

Можно выделить две основные черты вертикального анализа:

1) переход к относительным показателям позволяет проводить сравнительный анализ предприятий с учетом отраслевой специфики и других характеристик;

2) относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно искажают абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затрудняют их сопоставление в динамике.

Горизонтальный анализ баланса заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Степень агрегирования показателей определяет аналитик. Как правило, берут базисные темпы роста за ряд лет (смежных периодов), что позволяет анализировать изменение отдельных балансовых статей, а также прогнозиро­вать их значения.

Трендовый анализ — часть перспективного анализа, необхо­дим в управлении для финансового прогнозирования. Тренд — это путь развития. Тренд определяется на основе анализа временных рядов следующим образом: строится график возможного развития основных показателей организации, определяется среднегодовой темп прироста и рассчитывается прогнозное значение показателя. Это самый простой способ финансового прогнозирования.

Каждый результативный показатель зависит от многочисленных и разнообразных факторов. Под факторным анализом понимается методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативных показателей.

Финансовые коэффициенты применяются для анализа финансового состояния предприятия и представляют собой относительные показатели, определяемые по данным финансовых отчетов, главным образом по данным отчетного баланса и отчета о прибылях и убытках.

Применение финансовых коэффициентов основано на теории, предполагающей существование определенных соотноше­ний между отдельными статьями отчетности.

Для расчета финансовых коэффициентов финансовые отчеты предприятия должны быть приведены в определенную аналитиком форму, называемую аналитической.

Критерии оценки финансового состояния предприятия с помощью финансовых коэффициентов обычно подразделяют на следующие группы: платежеспособность; прибыльность, или рентабельность; ликвидность активов; финансовая (рыночная) устойчивость; деловая активность. Для измерения перечисленных характеристик в практике анализа используют множество — более сотни различных финансовых коэффициентов. Отбор коэффициентов определяется задачами проводимого анализа.

Преимущества метода коэффициентов: возможность получить информацию, представляющую интерес для всех категорий пользователей; простота и оперативность расчета; возможность выявить тенденции в изменении финансового положения предприятия; возможность оценить финансовое состояние исследуемого предприятия относительно других аналогичных предприятий; устранение искажающего влияния инфляции.

Среди аналитиков нет единого мнения относительно состава, классификации и даже названий коэффициентов, так что отнесение некоторых коэффициентов к конкретной группе достаточно условно.

Экспертные методы используются в тех случаях, когда не подходят инструментальные и при измерениях нельзя опереться на физические явления или они пока очень сложны. Экспертные методы основываются на интуиции, в них преобладают субъективные начала.

Сравнительный анализ – это внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми показателями и средними общеэкономическими данными [23, с. 155].

Рассмотрим динамику отдельных показателей во времени с помощью горизонтального и вертикального анализа баланса ОАО «ВЭЛТ-К», представленного в таблице 1.1 (См. Приложение 10). Горизонтальный и вертикальный анализ дополняют друг друга и при построении аналитических таблиц могут применяться одновременно.

Как видно из таблицы 1.1, за период 2003-2005 годов активы предприятия сократились на 95992 тыс. руб., или на 23,77 %, в том числе за счет снижения объема внеоборотных активов – на 290062 тыс. руб. Изменение внеоборотных активов было связано в первую очередь с уменьшением суммы основных средств (на 314070 тыс. руб.). Таким образом, имущественная масса сократилась, в основном, за счет падения внеоборотных активов. Сказанное подтверждается данными об изменениях в составе имущества предприятия. Так, если в 2003 году структура активов характеризовалась значительным превышением имущества длительного использования (82,87 %) над остальными его видами, то к 2005 году удельный вес долгосрочных активов сократился до 14,5 %. Доля запасов колебалась в анализируемых периодах от 3,56 до 9,15 %. Основной удельный вес в запасах составляют сырье и материалы.

Объем оборотных средств возрос на 194070 тыс. руб., или на 280,54 %. Прирост оборотных активов в 2005 году был вызван появлением дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты на сумму 246780 тыс. руб.

Анализ пассивной части баланса показывает, что отток средств в 2005 году в сумме 95992 тыс. руб. был связан со снижением собственных источников на 142553 тыс. руб. Собственные средства предприятия сократились за счет сокращения добавочного капитала на 155670 тыс. руб. Приток средств в отчетный период был вызван увеличением краткосрочных заемных источников на 46561 тыс. руб. Долгосрочных заемных средств на предприятии нет.

Вертикальный и горизонтальный анализ доходов и расходов ОАО «ВЭЛТ-К» представлен в таблице 1.2 (См. Приложение 11).

В структуре доходов (расходов) ОАО «ВЭЛТ-К» в 2003 году наибольший удельный вес составляют доходы и расходы по обычным видам деятельности. В 2005 году ситуация меняется – наибольший удельный вес занимают операционные доходы и расходы, внереализационные расходы. Операционные доходы превышали расходы в 2003 году на 35,76 % (84724/62408*100-100), но в 2005 году расходы превысили доходы на 52,65 % (16455/34753*100-100). Доля внереализационных доходов и расходов в 2005 году, по сравнению с 2003 годом, резко увеличилась, доходы возросли на 22,8%, а расходы на 40 %. В целом темпы прироста расходов выше темпов прироста доходов. Неблагоприятными тенденциями являются более высокие темпы прироста расходов по обычным видам деятельности по сравнению с темпами прироста соответствующих доходов, а также потери за счет внереализационных и операционных убытков [31, с. 445].

В уплотненном отчете о прибылях и убытках отражается обобщенная информация о формировании чистой прибыли – таблица 1.3.


Таблица 1.3

Уплотненный аналитический отчет о прибылях и убытках ОАО «ВЭЛТ-К»

Показатели

В тыс. руб.

Структура, %

2003 год

2004 год

2005 год

Откло-нение

2003 год

2004 год

2005 год

Откло-нение

1

2

3

4

5 = 4-2

6

7

8

9 = 8-6

Всего доходов

213351

369276

25690

-187661

100

100

100

-

Выручка от продажи продукции, работ, услуг


124336


31757


2855


-121481


58,28


8,6


11,1


-47,18

Прибыль (убыток) от продаж

(54273)

(32576)

(11364)

-42909

25,44

8,8

44,2

18,76

Прибыль (убыток) до налогообложения

(34018)

(79719)

(61034)

27016

15,94

21,6

237,6

221,66

Текущий налог на прибыль

(156)

-

-

-156

-

-


-

Чистая прибыль (убы-ток) отчетного периода

(34174)

(79719)

(61034)

26860

16,02

21,6

237,6

221,66


В 2005 году убыток до налогообложения увеличился на 79,42 % (27016/34018*100), чистый убыток – на 78,6 % по сравнению с 2003 годом.

Убыток от продаж в 2005 году сократился, но чистый убыток отчетного периода возрос в результате увеличения операционных и внереализационных расходов предприятия, а также за счет сокращения выручки.

Расчет финансовых коэффициентов является одним из наиболее известных и часто используемых приемов анализа финансовой отчетности. Данный прием позволяет увидеть взаимосвязи между показателями и оценить тенденции их изменения. Выделяют основные группы финансовых показателей: коэффициенты ликвидности, коэффициенты деловой активности, показатели рентабельности, коэффициенты платежеспособности, показатели финансовой устойчивости.

Под ликвидностью организации понимается ее способность покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность означает безусловную платежеспособность организации и предполагает постоянное равенство между ее активами и обязательствами одновременно по двум параметрам:

  • по общей сумме;

  • по срокам превращения в деньги (активы) и срокам погашения (обязательства).

Анализ ликвидности организации проводится по балансу и заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания, с обязательствами по пассиву, расположенными в порядке возрастания сроков погашения.

Различают ликвидность:

  • абсолютную — это отношение наиболее ликвидных активов к краткосрочным обязательствам;

  • текущую — соответствие дебиторской задолженности и денежных средств дебиторской задолженности;

  • промежуточная (критическая) – отношение денежных средств, высоколиквидных ценных бумаг и дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам ;

  • срочную — способность к погашению обязательств в случае ликвидации организации.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы организации разделяются на следующие группы.

1. Наиболее ликвидные активы А1:

  • суммы по всем статьям денежных средств, которые могут быть использованы для проведения расчетов немедленно;

  • краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги).

А1 = стр. 260 + стр. 250

2. Быстрореализуемые активы А2 — активы для обращения которых в наличные средства требуется определенное время:

  • дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты;

  • дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты;

  • прочие дебиторские активы.

А2 = стр. 240 + стр. 230 + стр. 270

3. Медленно реализуемые активы А3наименее ликвидные активы:

  • запасы;

  • налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям.

А3 = строки 210 + 220

4. Труднореализуемые активы А4- В эту группу включаются все статьи баланса раздела I «Внеоборотные активы».

А4 = стр. 190

Эти активы предназначены для использования в хозяйственной деятельности в течение достаточно длительного периода.

Первые три группы активов могут постоянно меняться в течение хозяйственного периода и относятся к текущим активам организации. Они более ликвидны, чем остальное имущество.

Оценка ликвидности активов ОАО «ВЭЛТ-К» представлена в таблице 1.4

Таблица 1.4 Оценка ликвидности активов

Активы по степени ликвидности

На конец 2003 года

На конец 2004 года

На конец 2005 года

Тыс.руб.

%

Тыс.руб.

%

Тыс.руб.

%

Наиболее ликвидные активы А1

1069

0,26

14

0,004

386

0,13

Быстрореализуемые активы А2

25495

6,32

280429

75,63

248662

80,77

Медленно реализуемые активы А3

42614

10,55

24424

6,586

14200

4,61

Труднореализуемые активы А4

334685

82,87

65927

17,78

44623

14,49

Баланс

403863

100

370794

100

307871

100


Исходя из данных таблицы 1.4, можно сделать выводы о том, что доля быстрореализуемых активов ОАО «ВЭЛТ-К» к концу 2005 года возросла по сравнению с 2003 годом, а доля труднореализуемых активов сократилась. При анализе ликвидности активов следует учитывать риск недостаточной ликвидности, когда недостает высоколиквидных средств для погашения обязательств, и риск излишней ликвидности, когда из-за избытка высоколиквидных активов, которые, как правило, являются низкодоходными, происходит потеря прибыли для предприятия.

Обязательства организации (статьи пассива баланса) также группируются в четыре группы и располагаются по степени срочности оплаты.

1. Наиболее срочные обязательства П1:

  • кредиторская задолженность.

П1 = стр. 620

2. Краткосрочные пассивы П2:

  • краткосрочные займы и кредиты;

  • прочие займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты;

  • задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов;

  • прочие краткосрочные обязательства;

  • ссуды, не погашенные в срок.

П2 = строки 610 + 630 + 660

3. Долгосрочные пассивы П3:

в эту группу входят долгосрочные кредиты и займы, статьи раздела IV баланса

П3= стр. 590

4. Постоянные пассивы П4:

  • статьи раздела III баланса «Капитал и резервы»;

  • отдельные статьи раздела V баланса «Краткосрочные обязательства», не вошедшие в предыдущие группы;

  • доходы будущих периодов;

  • резервы предстоящих расходов.

П4 = строки 490 + 640 + 650

Группировка пассивов ОАО «ВЭЛТ-К» по срочности их оплаты представлена в таблице 1.5.


Таблица 1.5 Группировка пассивов по срочности оплаты

Пассивы по срочности оплаты

На конец 2003 года

На конец 2004 года

На конец 2005 года

Тыс.руб.

%

Тыс.руб.

%

Тыс.руб.

%

Наиболее срочные обязательства П1

59632

14,77

105843

28,54

98099

31,86

Краткосрочные пассивы П2

109565

27,13

110004

29,67

117659

38,22

Долгосрочные пассивы П3

0

0

0

0

0

0

Постоянные пассивы П4

234666

58,1

154947

41,79

92113

29,92

Баланс

403863

100

370794

100

307871

100


Данные таблицы 1.5 показывают, что наиболее срочные обязательства и краткосрочные пассивы возросли, а постоянные пассивы снизились. Это говорит о неблагоприятной ситуации на предприятии.

Организация считается ликвидной, если ее текущие активы превышают его краткосрочные обязательства. Реальную степень ликвидности организации и ее платежеспособность можно определить на основе анализа ликвидности баланса.

На первой стадии анализа указанные группы активов и пассивов сопоставляются в абсолютном выражении. Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:

А1 > П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4.

При этом если соблюдены первые три неравенства: А1 > П1; А2> П2; A3 > П3, т.е. текущие активы превышают внешние обязательства организации, то обязательно выполняется и последнее неравенство: А4 < П4, которое подтверждает наличие у организации собственных оборотных средств. Все это означает соблюдение минимального условия финансовой устойчивости.

Невыполнение одного из первых трех неравенств свидетельствует о нарушении ликвидности баланса. При этом недостаток средств по одной группе активов не компенсируется их избытком по другой группе, поскольку компенсация может быть лишь по стоимости; в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные.

Сравнение первой и второй групп активов (наиболее ликвидных активов и быстро реализуемых активов) с первыми двумя группами пассивов (наиболее срочные обязательства и краткосрочные пассивы) показывает текущую ликвидность, т.е. платежеспособность или неплатежеспособность организации в ближайшее к моменту проведения анализа время [25, с. 220].

Сравнение третьей группы активов и пассивов (медленно реализуемых активов с долгосрочными обязательствами) показывает перспективную ликвидность, т.е. прогноз платежеспособности организации.

Согласно данным баланса за 2003 год, его нельзя признать ликвидным, так как только одно из соотношений групп активов и пассивов отвечают условиям абсолютной ликвидности А3<П3. В 2004 и 2005 годах баланс также является неликвидным в результате несоблюдения первого неравенства А1 > П1.

Для анализа ликвидности организации рассчитывают коэффициенты ликвидности. В отечественной и зарубежной практике выделяют различные коэффициенты ликвидности оборотных активов и их элементов. В таблице 1.6 приведены наиболее важные по экономической сути и востребованности практикой показатели ликвидности (См. Приложение 12).

Надо отметить, что срочную ликвидность вряд ли надо рассчитывать по состоянию, например, на начало и конец года или квартала, поскольку она чаще всего возникает непредвиденно, а оплата требуется немедленно.

Сложившиеся значения названных показателей ликвидности по данным ОАО «ВЭЛТ-К» на конец 2003 - 2005годов, представлены в таблице 1.7.


Таблица 1.7

Анализ коэффициентов ликвидности

Коэффициенты ликвидности


На конец 2003 года

На конец 2004 года

На конец 2005 года

Измене-ние

Оптимальное значение

1

2

3

4

5 = 4-2

6

1. Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабсол.ликв)

0,0063

0,000065

0,0018

-0,0045

0,2-0,5

2. Коэффициент текущей ликвидности (Ктекущ.ликв)

0,41

1,41

1,22

0,81

1-2

3. Коэффициент критической ликвидности (Ккрит.ликв)

0,16

0,047

0,011

-0,15

0,7


На данном предприятии величина коэффициента абсолютной ликвидности на конец 2003 года – 0,0063, на конец 2005 года – 0,0018. Чем выше его величина, тем больше вероятность погашения долгов. Т.к. фактические значения не укладываются в указанный диапазон, то это означает, что имеющаяся краткосрочная задолженность не может быть погашена за 2 – 5 дней (1/0,5; 1/0,2)

Нормальное значение коэффициента текущей ликвидности - 2. Выполнение этого норматива организацией означает, что на каждый рубль ее краткосрочных обязательств приходится не меньше двух рублей ликвидных средств. Невыполнение установленного норматива создает угрозу финансовой нестабильности организация ввиду различной степени ликвидности активов и невозможности их срочной реализации в случае одновременного обращения кредиторов.

В целом данные таблицы 1.7 свидетельствуют о низком уровне ликвидности составляющих элементов оборотных активов; она значительно ниже установленных нормативных значений практически по всем показателям. Соответствует требованиям только коэффициент текущей ликвидности за 2005 год.

Низкие коэффициенты ликвидности свидетельствуют о неустойчивом финансовом состоянии организации.

Оценка платежеспособности предприятия производится с помощью коэффициентов платежеспособности, являющихся относительными величинами. Коэффициенты платежеспособности, приведенные в таблице 1.8 (См. Приложение 13), отражают возможность предприятия погасить краткосрочную задолженность за счет тех или иных элементов оборотных средств.

Платежеспособность организации является внешним признаком ее финансовой устойчивости и обусловлена степенью обеспеченности оборотных активов долгосрочными источниками. Она определятся возможностью организации своевременно погасить свои платежные обязательства наличными денежными ресурсами. Анализ платежеспособности необходим не только самой организации с целью оценки и прогнозирования ее дальнейшей финансовой деятельности, но и ее внешним партнерам и потенциальным инвесторам.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе анализа ликвидности текущих активов организации, т.е. их способности превращаться в денежную наличность. При этом в отличие от платежеспособности понятие ликвидности является более широким и означает не только текущее состояние расчетов, но и характеризует соответствующие перспективы.

Платежеспособность рассчитывается на конкретную дату. Полученная оценка субъективна и может быть выполнена с различной степенью точности.

В процессе анализа и детализации рассматриваемого коэффициента проводится анализ показателей ф.4 «Отчет о движении денежных средств». По данным этой формы определяют источники поступления денежных средств и направления их движения.

Однако эти показатели позволяют дать лишь общую одномоментную оценку динамики платежеспособности и не позволяют проанализировать ее внутриструктурные изменения. Чтобы получить представления о таких изменениях, проводится оценка текущей платежеспособности путем сравнения суммы имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений с общей величиной задолженности, сроки оплаты которой наступили. Идеальным считается вариант, когда полученный результат равен единице или превышает ее.

Вместе с тем при проведении этих расчетов по данным баланса и ф.4 «Отчет о движении денежных средств» необходимо учитывать следующее: платежеспособность организации — показатель очень динамичный, меняется очень быстро, рассчитанный одномоментно один раз в квартал или один раз в год он не позволяет аналитику получить достоверную картину.

Помимо текущей платежеспособности в процессе анализа рассматривается и долгосрочная платежеспособность. Она рассчитывается с помощью коэффициента долгосрочной платежеспособности организации.

Этот коэффициент характеризует возможность погашения долгосрочных займов и способность организации функционировать длительное время. Увеличение доли заемного капитала организации в структуре капитала считается рискованным, поскольку она обязана своевременно уплачивать проценты по кредитам и погашать полученные займы. Чем выше значение данного коэффициента, тем больше задолженность организации и ниже оценка уровня ее долгосрочной платежеспособности.

Так как на предприятии нет долгосрочных обязательств, то данный коэффициент равен нулю.

Очевидно, что высшей формой устойчивости организации является ее способность не только в срок расплачиваться по своим обязательствам, но и развиваться в условиях внутренней и внешней среды. Для этого она должна обладать гибкой структурой финансовых ресурсов и при необходимости иметь возможность привлекать заемные средства, своевременно возвращать взятые ссуды с уплатой причитающихся процентов за счет прибыли или других финансовых ресурсов, т.е. быть кредитоспособной.

Основным фактором, формирующим общую платежеспособность организации, является наличие у нее реального собственного капитала. Поэтому помимо перечисленных выше коэффициентов при проведении оценки платежеспособности используют такие показатели как:

  • величина собственного оборотного капитала;

  • различные коэффициенты ликвидности;

  • соотношение собственного и заемного капитала;

  • коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств;

  • коэффициент обеспеченности процентов по кредитам и т. д.

Динамика коэффициентов платежеспособности представлена в таблице 1.9.

Таблица 1.9

Сводная оценка показателей платежеспособности ОАО «ВЭЛТ-К»

Показатель

На 2003 г.

На 2004 г.

На 2005 г.

Изменение

1

2

3

4

5 = 4-2

Коэффициент общей платежеспособности

2,39

1,72

1,43

-0,96

К платежес. по данным ф. № 4

1,24

1

1,04

-0,2

Коэффициент соотношения СК и ЗК (коэффициент платежеспособности)

1,39

0,72

0,43

-0,96

Коэффициент покрытия чистыми акти-вами всех обязательств или заемного ка-питала

1,42

0,72

0,43

-0,99

Доля кредиторской задолженности в собственном капитале и дебиторской задолженности

0,65

0,5

0,29

-0,36


Случайные файлы

Файл
4405-1.rtf
11272-1.rtf
задача 22.doc
123589.rtf
17153.rtf